外匯EA程序化交易的"圣杯"真的存在嗎？

記得最早接觸外匯是2009年在美國留學的時候，雖然之前接觸過股票，但是外匯的保證金交易還是感覺非常刺激。剛開始和大多數人一樣，有過幾天翻幾倍的經歷。當然也少不了n次爆倉的痛苦經歷。自從開始交易外匯就閱讀了大量的外匯書籍。包括《期貨市場技術分析》，利弗莫爾的《股票大作手回憶錄》，還有一些英文原版的書籍。

基本上把能找到的有關交易的書籍都看了一遍，花費了大量的時間和精力。但是依舊阻止不了虧損和爆倉。后來就仔細研究了自己的歷史交易記錄。發現很多虧損都是因為自己執行不到位。即使看對了行情，依舊虧損出局。后來想了很多辦法來增強自己的執行力，但始終沒有打敗人性的恐懼和貪婪，依舊虧損累累。每一次虧損和爆倉，帶來的是深深的挫敗感。尤其是當你的資金增長了幾倍之后突然歸零。

就在感覺迷茫和無助的時候，一個偶然的機會在論壇里看到了有關于外匯EA編程的帖子。其中程序化交易EA最吸引我的地方就是可以100%的執行自己的交易策略，機器沒有情感，不會貪婪和恐懼，恰恰這是我自身最薄弱的地方，用這個程序化工具可以彌補自身的不足。

因為從小對計算機很感興趣，在大學里又自學了C語言，所以幾個月，就已經完全熟練掌握了mql4的編寫。自此開始了外匯程序化的研究。在國外的論壇上花費了大量的時間和精力，一切都是值得的，的確開闊了眼界和思路，包括現在正在使用的一些優秀的策略都是當時在論壇中看到之后，借鑒其思路然后反復研究得出的。一個優秀的策略寫出來，可能只需要幾天。但是真正想明白或者去發現，需要幾個月甚至幾年時間。所以大家需要耐心去尋找。

每個做交易的人都希望得到一樣東西，那就是在交易市場戰無不勝的“圣杯”，無數人為此不惜花費大量的時間、金錢去尋找，但真正能找到的人實在寥寥無幾，那些“圣杯”仿佛只存在與“傳說”之中，只聽聞，未眼見。因為見的人少，所以顯得更加神秘，“圣杯”也被很多人賦予了很多定義，絕大多數都是宣揚“圣杯”可以讓人一夜暴富，從此走上人生巔峰。作為一個在尋找“圣杯”路上歷經坎坷，可能是比較幸運，最終看到了希望的人，我今天給大家分享一下我心中所謂“圣杯”的模樣。

記得今年4月份在北京沙龍上，我和大家做分享的時候，首先開場就問大家心中希望得到的年化收益率，因為在我看來這個問題非常重要，每個人都希望盡可能獲得更多盈利，這點無可厚非，但很少有人認真的去想以我自己現在的交易水平，獲得多少年化收益是合理的。

在投資領域（股票，期貨，外匯）長期穩定盈利，正常的年化收益率應該是多少？來看一下世界級的投資大師的業績，股神巴菲特累計45年復合收益率20.5%，量化傳奇人物詹姆斯·西蒙斯20年平均年收益率為35%，曾經也分析過IASG網站上的那些知名私募機構的歷史業績，統計下來管理規模前二十名的機構，年化收益率大致在10%-20%之間。

做交易不能閉門造車，更不能有不切實際的期望值，高收益率看似美好，但我感覺那只是水中撈月，最終很可能會誤入歧途。綜合分析，個人認為年化收益率在15%-35%之間是合理的，當然這只是給大家一個參考，也不排除某個年份的行情波動很大，收益會大大超過這個區間，也可能在某個年份虧損，這個合理的收益率是長期的均值。

看到這個收益率目標，估計有很多人感覺這個收益太低了，但我要說的是完成這個收益是有前提條件的，比如最大回撤不能超過10%，年化收益率/回撤要大于2，最大杠桿使用率不能超過10倍等。當把這些前提條件加上的話，就會發現想要達到這樣的收益率也是不容易的，因為這樣對風險控制要求的非常嚴格。

上面寫了那么多，看似和我們要尋找的“圣杯”沒有任何關系，其實大家心理應該明白了，所謂的“圣杯”并不神秘，能夠長期穩定盈利就是我們要找的“圣杯”。

近期歐元的單邊強勢上漲千點以上出乎絕大多數人的意料，這個趨勢打破了從2015年開始的震蕩，前兩年盈利非常好的網格策略因此失效，好多賬戶因此一夜回到解放前，虧損累累。這個市場無時無刻不在教訓那些貪婪的，想要一夜暴富的投機者，每個人都想來這里吃塊肉，但萬萬沒想到自己卻是別人的食物，說的有些殘酷，但事實就是這樣，假如不計算交易手續費，這個市場本身就是零和博弈，在這個沒有硝煙的戰場上，你的盈利就是別人虧損，同理反之。

接下來聊一下我對交易的一些看法，雖然我現在主要研究的方向是EA全自動程序化交易（外匯，期貨，股票），但我始終覺得EA只是一個工具，是手工交易的延伸，最重要的還是你的交易思維和邏輯。

程序化交易和手工交易本身沒有孰優孰劣，都有各自的優缺點，只是看使用者如何掌握和把控，無論哪種交易方式都有穩定盈利者，交易從長遠看就是人性的戰爭。不要局限自己的思維，保持一顆開放的心態，思維方式一定不要固化。做程序化交易更像是在搞科研，大膽假設，小心求證，必須放下浮躁，踏實下來好好做研究。

還有一點需要跟大家重點分享一下。這一點大家可能感覺是老生常談。但我覺得只要你能認真執行下去，最起碼讓你少走兩到三年的彎路，一定要輕倉！一定要輕倉！一定要輕倉！重要的事情說三遍。至于為什么要輕倉，大家心里應該也明白。那就是讓你的賬戶存活時間變長。

例如1萬美金下1手的話，虧損1000點爆倉，而1萬美金下0.1手的話，1萬點爆倉。這樣就大大增加了容錯的空間。同等條件下0.1手是1手的存活時間的十倍。只有活下來，你的利潤才可能帶走。建議不要使用十倍以上的杠杠（1萬美金總下單量不超過1手），杠杠使用率越低越安全。

大家都非常關心一個問題，這個問題非常簡單，但不是那么容易回答，可能沒有標準答案，在這里我就說一下自己的看法，“什么樣的EA可以盈利？”這里的盈利應該是指長期穩定盈利。誰都不希望自己辛苦幾年掙的利潤，在幾天之內虧損掉，但事實是很多人更看重眼前的暴利，卻忽視了潛在的風險。這個市場上永遠不缺流星，但缺少壽星。我的看法是：

1、此EA在數學邏輯上講的通。

2、可以通過足夠長的歷史數據的驗證，比如主流貨幣對比較全的數據大概從2001年開始至今，一共17年。

3、年化收益與回撤比大于2。

以上列舉了簡單的三點，這是根據自己是實戰經驗得出，不見得全面，但至少通過這三點測試的EA相對會很安全，無論任何的交易形式，只要能滿足這3點，基本判定此EA及格。當然根據自己多年的EA研究經驗來看，能通過17年歷史數據驗證的EA就已經是非常稀少了，不過也不要灰心，稀少不等于沒有，可能是沒有被發現而已，保持開放的心態去發現和尋找。

雖然有一些交易細節不方便透露，但可以給大家看一下我的EA--輕倉趨勢跟蹤系統在myfxbook上的統計圖。目前這個系統基本達到了設計目標（最大回撤10%以內，年化收益率30%以上，年化收益與回撤比大于3，可以通過17年歷史數據驗證），但還不夠完美，也可能永遠沒有完美的系統，只能不斷努力提高和完善。

下面是myfxbook的統計圖（2016.2—2017.8）：

這里還是要跟大家說一下為什么用myfxbook做統計，因為MT4上的統計圖表不顯示浮動虧損，因此有很多人利用這一點曬自己的勝率有多么的高，資金曲線簡直完美，但他不會讓你知道未平倉的抗單虧損有多少，而用myfxbook做統計的話浮虧浮盈都會顯示出來，一目了然。

EA的研發、升級不會停止，因為誰也不知道當下可以盈利的策略會在多久的將來失效。在千變萬化的市場中，我們顯得如此渺小，唯有保持謙卑，時刻保持清醒的頭腦，勝不驕敗不餒，努力不斷學習提高才有可能存活下來。

就像查理.芒格在一次采訪中評論巴菲特是一架不斷學習的機器一樣，每個勵志在這個行業長期存活的交易者都應該不斷學習，做一個終身學習者。

追求卓越，成功就會在不經意間追上你。最后祝大家交易愉快！